图5:行业轮动策略构建思路pI5

  报告要点:  行业轮动策略组合概述  从景气度、动量效应、 财务指标的超预期效应和泡沫效应四个角度出发,分别构建分析师 SAC ( Self_Attitude_Change ) 因子,路径动量因子, SUE 因子和拥挤度因子, 然后将前三类因子每期取排序后的值等权复合相加,拥挤度指标超过 90%历史分位数的, 排名标记为当月最后,得到国元行业轮动复合因子。  最终根据复合因子值对 28 个中信
  1. 品牌、内容合作请点这里: 寻求合作>>